Quando começas a ouvir pessoas falar de reforma antecipada, pensas, claramente, nas pessoas com 58 anos que querem a reforma antecipada aos 60 anos em vez dos 65 anos. Quando alguém que tem 30 anos fala de reforma antecipada, tu pensas que essa pessoa deve ser louca. Mas é aí que as tuas dúvidas comecem a aparecer: “é impossível”, “irás viver debaixo da ponte?”, “vais comer couves todos os dias?”, “como sabes se tens dinheiro suficiente para a tua reforma antecipada?”
Neste artigo vou te responder à última pergunta, como saber se já és financeiramente independente.
Depende do teu tipo de vida
De forma simples, o valor da tua liberdade financeira depende do estilo de vida que tens. Ou seja, uma pessoa que precisa de 3000 francos por mês para viver, precisa de mais dinheiro para ser livre financeiramente do que uma pessoa que precisa de 2500 francos por mês.
A regra dos 4%
Vamos imaginar que investiste somente em ações e obrigações, o qual vamos chamar de portfólio. Ou seja, neste portfólio tens todas as tuas poupanças, poupanças estas que te dão rendimentos graças aos investimentos efetuados.
E, aqui surge a regras dos 4%.
Esta regra existe há cerca de 20 anos, é uma regra discutida e utilizada nos anos 90. Os 4% fazem referência ao dinheiro que podes levantar, por ano, do montante do teu portfólio de investimentos, caso este seja a tua única fonte de rendimentos para viveres na tua reforma.
Por exemplo, se tiveres 300 000 francos investidos no teu portfólio, no teu primeiro ano de reforma poderás retirar cerca de 4% desse montante, ou seja, 12 000 francos, 1 000 francos por mês. Nos anos seguintes, com a inflação, poderás aumentar esse valor e, se retiras somente esse valor, terás uma probabilidade de 95% que o teu dinheiro dure no mínimo 30 anos!
Ou seja, não precisas de outras fontes de rendimentos para que o teu dinheiro dure no mínimo 30 anos.
Esta suposição é feita se o teu Portfólio de investimentos contém 50% de obrigações e 50% de ações.
Se és caloiro neste mundo de investimentos, farei nos próximos tempos artigos com explicações técnicas neste domínio.
De onde vem esta regra?
Em 1998, um artigo intitulado “Retirment savings: choosing a withdrawal rate that is sustainable”, ou seja, “poupanças de reforma: escolher a taxa de levantamento sustentável”, fez a sua aparição. Esta publicação foi redigida por 3 professores de finanças da Universidade de Trinity, no Texas. Mesmo se a taxa de 4% foi adotada como uma taxa de levantamento sustentável, nada no estudo de Trinity apoia essa conclusão. Mas é uma publicação que deu boas conclusões.
Segundo estes, uma taxa de levantamento de 3% ou 4%, num portfólio dominado por ações, é extremamente conservador. Podias retirar mais dinheiro que os 4% num portfólio com estas características.
Sou obrigado a seguir esta regra?
Não, esta regra é simplesmente uma guia que te permite ter uma ideia de quanto dinheiro precisas para seres financeiramente independente. Esta regra funcionou nos anos 90, para um tipo de portfólio de investimentos específico. Esta regra foi fundada sobre dados históricos, onde os rendimentos obrigatórios e os rendimentos de dividendos eram superiores àqueles que os investidores recebem hoje em dia. No entanto, esta regra não tem em conta outras fontes de rendimentos que poderás ter.
Quando falo de independência financeira, não falo forçosamente de parar de trabalhar, mas de fazer o que queres realmente, projetos que te apaixonam e que, provavelmente, te darão fontes de rendimento. O facto de seres livre financeiramente dá-te simplesmente segurança para fazeres o que te apetece.
Então, quanto preciso para a minha reforma antecipada?
Para saberes quanto precisas para a tua liberdade financeira, multiplica por 25 o dinheiro que precisas para viver durante um ano. No meu caso e tendo vontade de voltar para Portugal, sei que o meu custo de vida será inferior ao que tenho na Suíça.
Acredito que com cerca de 1100 euros por mês, se tiver já uma casa paga em Portugal, com o estilo de vida que tenho, conseguirei viver sem problemas.
Ou seja, multiplicando esse valor por 12 meses, e por 25 anos, preciso de 330’000 euros no meu portfólio para ser livre financeiramente.
Claro que os teus investimentos podem ser imobiliários, e podes fazer contas consoante o lucro que recebes anualmente desses investimentos. Se tivesse vários bens imobiliários que me dessem limpos 1100 euros por mês, já me consideraria praticamente livre financeiramente. No entanto, seria mais conservador, querendo um valor mensal superior ao 1100 euros/mês. Pois, o mercado imobiliário pode ter algumas surpresas, sobretudo ao nível da manutenção e, também, se os arrendatários não cumprirem com o acordado.
E tu, queres ser livre financeiramente? Qual o valor que precisas para atingir a tua liberdade financeira?
